Option Trading Strategies in Marathi

ऑप्शन ट्रेडिंग ऐकायला आपल्याला जरा कठीण वाटू शकते, परंतु तुम्ही जर एका योग्य ऑप्शन स्ट्रेटेजी चा उपयोग करून  (option trading strategies in Marathi) ऑप्शन ट्रेडिंग कराल तर, तुम्ही कठीणातील कठीण  ट्रेडिंगमधून सुद्धा चांगला नफा कमवू शकाल  । 

तर चला मग इथे, ऑप्शन स्ट्रॅटेजीमध्ये जाण्यापूर्वी, ऑप्शन्सच्या बेसिक्स गोष्टी (option trading in Marathi)  समजून घेण्यासाठी सर्वात प्रथम आपण येथे लॉटरी मॉडेल समजून घेऊया।  

जेव्हाही आपण  लॉटरीवर दांव लावतो  तेव्हा आपली जिंकण्याची शक्यता फारच कमी होत असते परंतु  तुमचा लावलेला दांव फसला म्हणजेच लागला तर  तुम्हाला  सरळ जॅकपॉट मिळतो।

ठीक त्याचप्रमाणे, जेव्हा आपण ऑप्शन्समध्ये  ट्रेड करत असतो  तेव्हा आपल्याला हे माहित असते की त्यात जोखीम आहे, पण तरीही आपण तो जॅकपॉट मिळवण्याच्या आशेने ऑप्शन्स खरेदी करत राहतो। आणि एवढे करून पण शेवटी आपल्या हातात येते ते म्हणजे तर निराशा।

ऑप्शन ट्रेडिंग मध्ये जिंकण्याची प्रवृत्ति हि ऑप्शनला खरेदी करणाऱ्याची  33% पर्यंत  असते आणि तेच ऑप्शन ची विक्री करणाऱ्याची  हि 66% राहत असते।

पण जर आपण ऑप्शन ट्रेडर्स बघितले तर तो केवळ हेजिंग करण्यासाठीच ऑप्शन्सची खरेदी करून त्याचा उपयोग  करत असतो।  जेणेकरून ते त्यांची जोखीम हि कमी करू शकतील ।

तर दुसरीकडे, रिटेल ट्रेडर्स हा पैसे कमावण्यासाठी ऑप्शन्स विकत घेत असतात। हेच मुळ कारण आहे ज्यामुळे रिटेल ट्रेडर्स हे आपले जास्त पैसे गमवत असतात।  

असो, जर तुम्ही या लेखा  पर्यंत आले आहेत  म्हणजेच असे आम्ही समजतो कि तुम्हाला ऑप्शन ट्रेडिंग याबद्दलची माहिती असलीच पाहिजे, जसे कि ऑप्शन ट्रेडिंग म्हणजे काय ? आणि ऑप्शन ट्रेडिंग कसे करावे यासारखी माहिती ।  

तर आता आपण ऑप्शन ट्रेडिंग स्ट्रॅटेजी (option trading strategies in Marathi ) सहजपणे समजून घेण्याचा प्रयत्न करूया।

 

खरं तर,निश्चितपणे येथे अश्या काही ऑप्शन्स ट्रेडिंग स्ट्रेटजी आहेत आणि या ऑप्शन्स ट्रेडिंग स्ट्रेटजी अशा प्रकारे डिझाइन केले आहेत की ते तुमची जोखीम मर्यादित करते आणि तुम्हाला अमर्यादित नफा मिळविण्या मध्ये  मदत करते ।  

आता या लेखात ,आपण  अशा 10 ऑप्शन स्ट्रेटजी वर चर्चा करूया , आणि जर तुम्ही या ऑप्शन ट्रेडिंग टिप्स फॉलो करून आणि त्या ऑप्शन ट्रेडिंग स्ट्रॅटेजीचा योग्य प्रकारे वापर केला तर तुम्ही प्रचंड नफा कमवू शकता।  

तर चला मग ,आपण प्रथम ऑप्शन ट्रेडिंग स्ट्रॅटेजी म्हणजे काय ते समजून घेऊया।  

Option Trading Strategies for Beginners in Marathi 

ऑप्शन ट्रेडिंग स्ट्रॅटेजीज ह्या  नुकसान मर्यादित करण्यासाठी आणि अमर्यादित नफा मिळवण्याच्या उद्देशाने कॉल आणि पुट्स खरेदी करून किंवा कॉल आणि पुट्स याची विक्री करून  किंवा कॉल आणि पुट्स विकून किंवा या दोन्हीचे संयोजन करून तयार केले जातात।  

पण येथे ऑप्शन ट्रेडिंग स्ट्रॅटेजीज समजून घेन्यापूर्वी तुम्हाला कॉल आणि पुट ऑप्शन (call and put option in Marathi) समजून घेणे खूप महत्वाचे आहे। याच्या मदतीने तुम्ही तुमची ट्रेडिंग उद्दिष्टे, त्यातून होणारे फायदे आणि त्याची जोखीम समजून घेऊन मार्केट मध्ये  ट्रेड करू शकता ।

ऑप्शन ट्रेडिंग स्ट्रॅटेजीजचे (Strategies) वर्गीकरण तेजी, मंदी किंवा तटस्थ (Sideways) ऑप्शन ट्रेडिंग स्ट्रॅटेजीज यामध्ये केले जाऊ शकते। 

ऑप्शन ट्रेडिंग स्ट्रॅटेजीज यामध्ये आतापर्यंत मनोरंजक वाटत असेलच आणि बरं, तुमच्या उत्साहाची पातळी वाढवण्यासाठी पुढे आणखी बरेच काही आहे। 

तुमच्यासाठी 10 वेगवेगळ्या प्रकारच्या ऑप्शन ट्रेडिंग स्ट्रॅटेजीज दिल्या जात आहेत। ज्या प्रत्येक ट्रेडरला माहित असणे अतिशय गरजेचे आहेत।  आणि स्टॉक मार्केटमध्ये तुमचे ऑप्शन्स ट्रेडिंग यशस्वी करण्यासाठी तुम्ही त्या ऑप्शन ट्रेडिंग स्ट्रॅटेजीज (option trading strategies in Marathi) वापरू शकता !

प्रत्येकजण हा बुल मार्केट याची वाट बघत असतो आणि त्या चढत्या मार्केटमध्ये प्रत्येकाला पैसे कमवायचे असतात। पण जरी बाजार हा घसरत असला तरीही तुम्ही त्यामध्ये पैसे कमवू शकता, त्यासाठी तुम्हाला फक्त योग्य ऑप्शन ट्रेडिंग स्ट्रॅटेजीज  माहित असणे याची गरज  आहे।

तर इथे आपण त्या स्ट्रॅटेजींबद्दल बोलणार आहोत ज्याद्वारे तुम्ही खाली घसरणाऱ्या  मार्केटमध्ये, वर चढणाऱ्या मार्केटमध्ये आणि मार्केट कुठेही जात नसले तरीही किंवा सरळ दिशेने जात असतानाही तुम्ही त्यामध्ये पैसे कमवू शकता।   

फक्त गरज आहे ती म्हणजे तुम्हाला स्ट्राइक प्राइस (strike price) बद्दल संपूर्ण माहिती असणे आवश्यक आहे आणि तुम्ही ज्या ऑप्शनमध्ये ट्रेडिंग करत आहात त्याची आणि  योग्य एक्सपायरी निवडणे याची।  

1. बुल कॉल स्प्रेड

सर्व स्प्रेड स्ट्रॅटेजीज यापैकी, बुल कॉल स्प्रेड सर्वात लोकप्रिय आहे।  ही स्ट्रॅटेजीज तेव्हाच कार्य करते। जेव्हा तुमचा स्टॉक किंवा इंडेक्स वर मध्यम तेजीचा दृष्टीकोन असतो।  

बुल कॉल स्प्रेड हि एक  टू लेग स्प्रेड स्ट्रेटजी आहे ज्यामध्ये पारंपारिकपणे एटीएम आणि ओटीएम ऑप्शनचा समावेश असतो। तथापि, तुम्ही इतर स्ट्राइक किमतींचा वापर करून बुल कॉल स्प्रेड देखील तयार करू शकता।

बुल कॉल स्प्रेड तयार करण्यासाठी –

• • 1 एटीएम कॉल ऑप्शन खरेदी करा (लेग 1)
  • 1 ओटीएम कॉल ऑप्शन विक्री करा (लेग 2)

जेव्हा तुम्ही असे कराल तेव्हा खालील गोष्टीची  खात्री करून गया  –

सर्व स्ट्राइक एका समान स्टॉक किंवा निर्देशांकाशी म्हणजेच इंडेक्सशी संबंधित असले पाहिजेत।  आणि ते सर्वे एका ऑप्शन एक्सपायरी चे असले पाहिजे। हे आपण ऑप्शन ट्रेडिंगच्या उदाहरणाने समजून घेऊया:

आउटलुक – मध्यम प्रमाणात तेजी (मार्केट वर जाणे अपेक्षित आहे परंतु मार्केटमध्ये जास्त तेजी अपेक्षित नाही)

निफ्टी स्पॉट – 22,587
ATM – 22,600 CE, प्रीमियम – रु। रु। 105/- खरेदी करा
OTM – 22,700 CE, प्रीमियम – रु 47/- – विक्री करा

90 रुपये प्रीमियम भरून 22,600 CE खरेदी करा। 

तसेच सोबतच 22,700 CE चा कॉल विक्री करा आणि प्रीमियम म्हणून 40 रुपये मिळवा।

तुम्हाला 22,700 CE पासून प्रीमियम मिळाला असल्याने नेट कॅश फ्लो येथे क्रेडिट आणि डेबिटमध्ये फरक आहे, म्हणजे 105-47 = 58 

सामान्यत: बुल कॉल स्प्रेड यामध्ये नेहमीच एक ‘नेट डेबिट’ असते, म्हणून बुल कॉल स्प्रेड याला ‘डेबिट बुल स्प्रेड’ देखील म्हणतात। 

आता आपण बघूया कि  या स्ट्रॅटेजीमधून ऑप्शन ट्रेडरचे फायदे आणि तोटे होण्याचे काय संभावना आहेत त्याविषयी  पाहू।

कॉस्ट ऑफ स्प्रेड = –58

स्प्रेड रेंज : 22700 (हायर स्ट्राईक प्राइस) – 22600 (लोअर स्ट्राईक प्राइस) =100
निफ्टी लॉट साइज = 50

अधिकतम नुकसान : -58 (कॉस्ट ऑफ स्प्रेड) * 50 (निफ्टी लॉट  साईज) = ₹2,900 रुपये
अधिकतम फायदा : 100 (स्प्रेड रेंज) – 58 (कॉस्ट ऑफ स्प्रेड)  * 50 (निफ्टी लॉट  साईज) = ₹2,100

2. बुल पुट स्प्रेड

जर तुम्ही शेअर मार्केटमध्ये थोडे कमी उत्साही असाल म्हणजेच वुलिश असाल आणि कमी जोखीम घेऊन ट्रेड करू इच्छित असाल, तर आपल्यासाठी बुल पुट स्प्रेड स्ट्रेटजी योग्य आहे कारण ही स्ट्रेटजी तुम्हाला तुमची जोखीम कमी करून तुम्हाला अधिक नफा मिळविण्यात मदत करते। 

ही एक बुलिश ऑप्शन ट्रेडिंग स्ट्रॅटेजी पैकी एक ट्रेडिंग स्ट्रॅटेज आहे जिला ऑप्शन ट्रेडर्स हे स्टॉक मार्केटमध्ये थोडी कमी तेजीत असताना अंमलात आणू शकतात।

बुल कॉल स्प्रेड ही एक टू लेग स्प्रेड स्ट्रेटजी आहे ।  ज्यामध्ये पारंपारिकपणे ITM आणि OTM ऑप्शनचा समावेश होत असतो । तथापि, तुम्ही इतर स्ट्राइक प्राइसचा वापर करून बुल कॉल स्प्रेड देखील तयार करू शकता।  

येथे तुम्हाला हे देखील लक्षात ठेवावे लागेल की , दोन्ही पुट एकाच स्टॉक किंवा इंडेक्सवर असावेत आणि त्याची एक्सपायरी डेट हि पण सारखीच असावी।

बुल कॉल स्प्रेड तयार करण्यासाठी –

उदाहरणार्थ –

निफ्टी स्पॉट – 22,587
OTM – 22,700 PE, प्रीमियम –  रु। 47/- खरेदी करा
ATM – 22,600 PE, प्रीमियम – रु 105/- – विक्री करा

नेट कॅश फ्लो क्रेडिट आणि डेबिट म्हणजे 105 – 47 = 58
कॉस्ट ऑफ स्प्रेड = –₹58

स्प्रेड रेंज : 22700 (हायर स्ट्राईक प्राइस) –22600 (लोअर स्ट्राईक प्राइस) =100

निफ्टी लॉट  साईज = 50

अधिकतम नुकसान : 100 (स्प्रेड रेंज) – 58(कॉस्ट ऑफ स्प्रेड) * 50 (निफ्टी लॉट  साईज)= ₹2100
अधिकतम फायदा : 58 (कॉस्ट ऑफ स्प्रेड) * 50 (लॉट  साईज) = ₹2900 

3. बियर कॉल स्प्रेड 

बियर कॉल स्प्रेड  ही एक टू लेग स्प्रेड स्ट्रेटजी आहे ।  ज्यामध्ये पारंपारिकपणे ITM आणि OTM ऑप्शनचा समावेश होत असतो । तथापि, तुम्ही इतर स्ट्राइक प्राइसचा वापर करून बियर कॉल स्प्रेड देखील तयार करू शकता। पण लक्षात ठेवा, कि दोन निवडलेल्या स्ट्राइक मध्ये (स्प्रेड) जितका जास्त फरक असेल, तितकाच तुमचा  नफा मिळण्याची शक्यता जास्त असेल। 

बुल कॉल स्प्रेड तयार करण्यासाठी –

1 OTM कॉल ऑप्शनखरेदी करा (लेग 1)
1 ATM कॉल ऑप्शन विक्री करा (लेग 2)
येथे तुम्हाला हे देखील लक्षात ठेवावे लागेल की , दोन्ही पुट एकाच स्टॉक किंवा इंडेक्सवर असावेत आणि त्याची एक्सपायरी डेट हि पण सारखीच असावी।

उदाहरणार्थ –

आउटलुक – मध्यम मंदी
निफ्टी स्पॉट – 22,587
OTM – 22,700 CE, प्रीमियम – ₹30- खरेदी करा
ATM – 22,600 CE, प्रीमियम – रु 90/- विक्री करा

कॉस्ट ऑफ स्प्रेड : 90–30 = 60 रुपये
स्प्रेड रेंज : 22,700 (हायर स्ट्राईक प्राइस) –22,600 (लोअर स्ट्राईक प्राइस) =100
निफ्टी लॉट  साईज = 50

अधिकतम नुकसान : 100 (स्प्रेड रेंज) – 60 (कॉस्ट ऑफ स्प्रेड) * 50 (निफ्टी लॉट  साईज) = ₹2000
अधिकतम फायदा : 60 (नेट प्रिमियम) * 50 (निफ्टी लॉट  साईज) = ₹3000

4. बेअर पुट स्प्रेड

हा स्प्रेड काही प्रमाणत बुल कॉल स्प्रेड यासारखाच आहे आणि  बेअर पुट स्प्रेडला अंमलात आणणे देखील खूप सोपे आहे।  

जेव्हा बाजाराचा दृष्टीकोन हा मध्यम मंदीचा असेल तेव्हा  तुम्ही  बेअर पुट स्प्रेड याचा  वापर केला पाहिजे , म्हणजे नजीकच्या काळात बाजार खाली जाण्याची तुमची अपेक्षा आहे, त्याच वेळी तुम्ही मार्केट खूप खाली जाण्याची पण अपेक्षा करत नाही।

जर तुम्हाला ‘किंचित मंदी‘ मात्रा निर्धारित करायचे असेल, आणि मार्केटमध्ये  4-5%  घसरण अपेक्षित आहे। जर बाजार सुधारणे (खाली जाणे) अपेक्षित असेल, तर तुम्ही बेअर पुट स्प्रेड लागू केल्यास तर आपल्याला माफक प्रमाणत नफा मिळेल, परंतु दुसरीकडे जर बाजार वर गेला तर  ट्रेडर  एका मर्यादित तोट्यासह बाजारातून बाहेर पडू शकतो।  

ट्रेडर या स्ट्रेटजीला तेव्हाच लागू करेल जेव्हा बाजाराचा दृष्टीकोन मध्यम मंदीचा असेल, म्हणजे जेव्हा ट्रेडर मार्केट  खाली जाण्याची अपेक्षा करत असतील तेव्हा , परंतु जास्त नाही । तेव्हा ट्रेडर हे स्ट्रॅटेजी  राबवतील।  

या स्ट्रॅटेजीमध्ये 1 ITM (In The Money)  पुट ऑप्शनची  खरेदी करणे आणि 1 OTM  (Out of the Money)  पुट ऑप्शनची विक्री करणे  यांचा समावेश आहे। आणि येथे तुम्हाला हे देखील लक्षात ठेवावे लागेल की , दोन्ही पुट एकाच स्टॉक किंवा इंडेक्सवर असावेत आणि त्याची एक्सपायरी डेट हि पण सारखीच असावी।

उदाहरणार्थ-
आउटलुक – मध्यम मंदी
निफ्टी स्पॉट – 22,587
ITM – 22,700 PE, प्रीमियम – रु. 160/- खरेदी करा
OTM- 22,500 PE, प्रीमियम – रु. 60/- – विक्री करा
कॉस्ट ऑफ स्प्रेड : 60 – 160 = -100 रुपये

स्प्रेड रेंज : 22,700 (हायर स्ट्राईक प्राइस) – 22,500 (लोअर स्ट्राईक प्राइस) = 200

निफ्टी लॉट  साईज = 50

अधिकतम नुकसान : 100 (कॉस्ट ऑफ स्प्रेड) * 50 (निफ्टी लॉट  साईज) = – 5000 रुपये
अधिकतम फायदा : 200 (स्प्रेड रेंज) – 100 (कॉस्ट ऑफ स्प्रेड) * 50 (निफ्टी लॉट  साईज) = 5000 रुपये 

5. लाँग स्ट्रॅडल

लाँग स्ट्रॅडल हि ऑप्शन ट्रेडर्ससाठी सर्वोत्तम स्ट्रॅटेजीपैकी एक आहे.आणि जर  ट्रेडरला असे  वाटत असेल की मार्केट मध्ये  वोलैटिलिटी आहे आणि त्यामुळे तो डिसाइड  नाही करू शकत कि ,मार्केट कोणत्या मार्गाने जाणार आहे?

म्हणजेच, मार्केट  एकतर खूप वेगाने वर जाईल किंवा खूप वेगाने खाली जाईल हे त्याला माहित आहे, परंतु मार्केट यादोघांपैकी नेमके कुठे जाईल हे त्याला स्पष्टपणे माहित नाही।

तेव्हा अशा  कंडीशन मध्ये ऑप्शन ट्रेडर हे लॉन्ग स्ट्रैडले बनवत असतो । या  स्ट्रेटेजी मुळे   मार्केट ज्या पण  दिशेला जाईल तेव्हा त्या एका  ट्रेडरचा  फायदाच  होईल  आणि जास्तीत जास्त नफा होईल।

या स्ट्रॅटेजीजचा उपयोग बहुतेक  ट्रेडर्स  हे कोणत्याही इव्हेंटवर वापरतात।  कारण त्यावेळी त्याला  हे माहिती  नसते  कि त्या  इवेंटला  मार्केट पॉजिटिव नोट होईल  किंवा  नेगेटिव नोट होईल।  

म्हणून, अशावेळेस आपण लॉन्ग स्ट्रैडल बनवतो जेणेकरुन मार्केट ज्या पण  दिशेने जाईल त्या दिशेने आपल्याला जास्तीत जास्त नफा मिळवता येईल।

या स्ट्रॅटेजीमध्ये 1 एटीएम कॉल ऑप्शनची खरेदी  आणि 1 एटीएम पुट ऑप्शन खरेदी करायचा असतो।  

हे लक्षात ठेवले पाहिजे की दोन्ही विकल्प हे  समान अंडरलाइंग चे असले पाहिजे ,आणि या सोबतच त्याची एक्सपायरी डेट आणि स्ट्राइक हि पण समान असणे आवश्यक आहे ।

उदाहरणार्थ-

निफ्टी स्पॉट – 22,587
ATM – 22,600 CE, प्रीमियम – ₹105/- खरेदी करा
ATM- 22,600 PE, प्रीमियम – ₹60/- – खरेदी करा
कॉस्ट ऑफ स्प्रेड : –105– 60 = -165 रुपये

निफ्टी लॉट  साईज = 50

अधिकतम नुकसान : -165 (कॉस्ट ऑफ स्प्रेड) * 50 (निफ्टी लॉट  साईज) = – ₹8250
अधिकतम फायदा : अनलिमिटेड

6. शॉर्ट स्ट्रैडल

शॉर्ट स्ट्रॅडल ही ट्रेडिंगमध्ये सर्वात जास्त  सामान्यपणे वापरल्या जाणाऱ्या ऑप्शन ट्रेडिंग स्ट्रॅटेजीजपैकी एक स्ट्रॅटेजी आहे। आणि ऑप्शन ट्रेडर्स हि स्ट्रॅटेजी तेव्हाच वापरतात जेव्हा त्यांना असे वाटते की मार्केट साइड वेज होणार आहे।

म्हणजे मार्केट हा  फारसा वर जाणार नाही किंवा फारसा खाली जाणार नाही।  त्यामुळे अशावेळेस ते शॉर्ट स्ट्रैडल बनवतात  आणि जर मार्केट डायरेक्शनल  राहिला तर ट्रेडरला यातून जास्तीत जास्त नफा मिळेल।  

तरी पण  अनेक ट्रेडर्स शॉर्ट स्ट्रैडल बद्दल भीती बाळगतात (कारण नुकसान हे अनकॅप्ड आहे),परंतु तरीही अनेक असे ट्रेडर्स आहेत जे  काही प्रसंगी त्यांच्या पीयर स्ट्रैटेजी यानुसार शॉर्ट स्ट्रॅडलमध्ये ट्रेड करण्यास प्राधान्य देतात।  

हे समजून घेण्यासाठी आपण खाली दिलेले ऑप्शन ट्रेडिंगचे उदाहरण घेऊया ।

शॉर्ट स्ट्रैडल ला सेट करन अतिशय सोपे आहे।   एटीएम कॉल आणि  पुट ऑप्शन (जसे कि  लॉन्ग स्ट्रैडल मध्ये ) खरेदी करण्याच्या  विपरीत आपल्याला बस एटीएम कॉल आणि पुट ऑप्शन ला विकावे लागेल।

साहजिकच आहे कि नेट क्रेडिटसाठी एक  छोटी स्ट्रेटजी बनवण्यात आली आहे ।  कारण जेव्हा तुम्ही एटीएम ऑप्शन विकता तेव्हा तुम्हाला प्रीमियम मिळतो जो कि  तुमचा नफा असतो।

उदाहरणार्थ –

निफ्टी स्पॉट – 22,587
ATM – 22,600 CE, प्रीमियम – ₹105/- खरेदी करा
ATM- 22,600 PE, प्रीमियम – ₹60/- – खरेदी करा
कॉस्ट ऑफ स्प्रेड : –105– 60 = 165 रुपये

निव्वळ प्रीमियम: 105 + 60 = ₹165
निफ्टी लॉट  साईज = 50

अधिकतम नुकसान : – अनलिमिटेड
अधिकतम फायदा  : 165(नेट प्रिमियम) * 50 (निफ्टी लॉट  साईज) = ₹8250

7. लॉन्ग स्ट्रैंगल  

लाँग स्ट्रैंगल ही लाँग स्ट्रॅडल सारखीच ऑप्शन ट्रेडिंग स्ट्रॅटेजी आहे । परंतु त्यांच्यामध्ये एकमात्र फरक आहे  तो फरक एवढाच आहे की- एका स्ट्रैडल मध्ये आपल्याला , एटीएम स्ट्राइक प्राइस वर कॉल आणि  पुट ऑप्शन खरेदी करावे लागतील।  तर स्ट्रॅन्गलमध्ये ओटीएम कॉल आणि पुट ऑप्शन खरेदी करावे लागतात।

येथे, आपल्याला नफा हा अमर्यादित आहे आणि तोटा हा जास्तीत जास्त  फक्त तुमच्या  प्रीमियम एवढा आहे । जो कि , तुम्ही ऑप्शनखरेदी करताना भरला होता।

लॉन्ग स्ट्रैंगल , हा  लॉन्ग स्ट्रैडल पेक्षा जरा  किंचित कमी जोखमीचे आहे ।   परंतु या मध्ये लॉन्ग स्ट्रैडल पेक्षा थोड़ा कमी परतावा आहे।

उदाहरणार्थ –

निफ्टी स्पॉट – 22,587
OTM – 22,700 CE, प्रीमियम – ₹47/- खरेदी करा
OTM-22,500 PE, प्रीमियम – ₹35/- – खरेदी करा
कॉस्ट ऑफ स्प्रेड : -47-35 = -82 रुपये

निफ्टी लॉट  साईज = 50

अधिकतम नुकसान : -82 (कॉस्ट ऑफ स्प्रेड) * 50 (निफ्टी लॉट  साईज) = – 4100 रुपये
अधिकतम फायदा : अनलिमिटेड

8. शॉर्ट स्ट्रैंगल 

शॉर्ट स्ट्रेंगल (किंवा सेल स्ट्रेंगल) ही एक तटस्थ (Neutral) स्ट्रेटजी आहे।  ज्यामध्ये OTM कॉल आणि OTM पुट पर्याय एकाच स्टॉक किंवा इंडेक्सवर आणि त्याच एका समाप्ति तारखेला एकाच वेळी विकले जातात।

ही स्ट्रेटजी तेव्हा वापरली जाऊ शकते जेव्हा ट्रेडर अशी  अपेक्षा करत असतो की स्टॉक किंवा इंडेक्स नजीकच्या येणाऱ्या  भविष्यात खूपच कमी अस्थिरता (Neutral) अनुभवेल।

हि  शॉर्ट स्ट्रैंगल  स्ट्रॅटेजी पण ऑप्शन ट्रेडिंग स्ट्रॅटेजीज मध्ये सर्वाधिक वापरल्या जाणाऱ्या स्ट्रॅटेजीजपैकी एक स्ट्रॅटेजी आहे।

हि स्ट्रॅटेजी देखील आपल्या  मागील स्ट्रॅटेजी स्ट्रॅडल या  प्रमाणे कार्य करते पण , त्यापेक्षा ते  थोडे  वेगळे आहे ।

 हि शॉर्ट स्ट्रैंगल स्ट्रॅटेजी ही आपण तेव्हाच वापरतो जेव्हा आपल्याला असे वाटते की , मार्केट जास्त वर जाणार नाही किंवा जास्त खाली जाणार नाही, म्हणजेच तो एका सरळ डायरेक्सनने राहील। आपण  स्ट्रैग्गल स्ट्रॅटेजीचा  उपयोग तेव्हाच  करत असतो  जेव्हा आपल्याला जोखिम हि कमी घ्यायची असते।  

त्यामुळे तुम्ही यामध्ये कमी जोखीम घेऊन सुद्धा ट्रेड करू शकता ।

पण ज्या प्रमाणे इथे जोखीम कमी असल्याने तुम्हाला मिळणारे फायदेही येथे कमी असतील।  

उदाहरणार्थ –

निफ्टी स्पॉट – 22,587
ATM – 22,700 CE, प्रीमियम – ₹47/- विक्री
ATM- 22,500 PE, प्रीमियम – ₹35/- – विक्री
नेट प्रिमियम : 47+35 = ₹82

निफ्टी लॉट  साईज = 50

अधिकतम नुकसान : – अनलिमिटेड
अधिकतम फायदा  : 82 (नेट प्रिमियम) * 50 (निफ्टी लॉट साइज) = 4100रुपये

Option Intraday Trading Marathi

जर तुम्हाला एक्सपायरीपर्यंत ऑप्शन ला होल्ड करून ठेवायचा असेल तर वर दिलेल्या ऑप्शन ट्रेडिंग स्ट्रॅटेजीज  (option trading strategies in Marathi) तुमच्यासाठी खूप फायदेशीर आहे। पण जर तुम्हाला ऑप्शन्समध्ये इंट्राडे ट्रेडिंग करायचे असेल, तर  त्याच्या स्ट्रॅटेजीसाठी तुम्हाला आणखी काही पैलू पण लक्षात ठेवावे लागतील।  

ऑप्शनमध्ये इंट्राडे ट्रेडिंगसाठी एका योग्य स्ट्राइक किंमत निवडणे तुम्हाला आवश्यक आहे कारण तुम्हाला तुमचा नफा बुक करावा लागेल आणि त्यासोबत  कमीत कमी वेळेत तुमचा तोटा मर्यादित करावा लागेल।

असे बघितले गेले तर असे  अनेक पॅरामीटर्स आणि अनेक सर्वोत्कृष्ट इंट्राडे ट्रेडिंग इंडिकेटर (best indicator for intraday trading in Marathi) आहेत । जे तुम्हाला योग्य ट्रेड करण्यास मदत करतात,पण जर आपण ऑप्शन ट्रेडिंगचा सर्वात महत्वाचा पैलू पाहिला तर तो आहे ओपन इंटरेस्ट। जे प्रत्येक स्ट्राइक प्राइसवर किती नवीन पोझिशन्स घेतले आहेत याची माहिती देते । 

आता मार्केट ट्रेंड समजून घेण्यासाठी,ATM स्ट्राइक प्राइस यापेक्षा 4-5 स्ट्राइक प्राइस च्या खालचा  किंवा वरचा कॉल आणि  पुट OI  चा डेटा घ्यावा लागेल आणि त्यांना जोडावे लागेल।  

येथे आपण असे गृहीत धरू की त्या सर्व कॉलच्या स्ट्राइक प्राइसचा OI हा  5,40,000 आहे । आणि दुसरीकडे, त्या पुटच्या समान स्ट्राइक प्राइसचे OI  याची वैल्यू 4,70,000 रुपये आहे। आता यावरून दिसून येत आहे कि कॉल ऑप्शनमध्ये अधिक पोझिशन्स ओपन होत  असल्याचे यावरून दिसून येते।

परंतु या पोजीशन मध्ये अधिक अग्रेसिव हा एक बायर आहे कि   सेलर आहे  हे जाणून घेणे देखील खूप महत्वाचे आहे। कारण जर  ही पोजीशन सेलर ओपन करत असेल तर  मार्केट बेयरिश असतो आणि बायरने OI चे मूल्य वाढवले ​​तर ते बेयरिशचे असते।

आता या वरून अशी माहिती मिळते कि  OI सोबत किंमत म्हणजेच प्रीमियम पाहून घेतले पाहिजे।  

तुम्ही निवडलेल्या सर्व स्ट्राइक प्राइस पैकी, आता कोणत्या स्ट्राइक स्ट्राइक प्राइस चा OI हा सर्वात जास्त बदलला आहे, म्हणजेच कोणत्या स्ट्राइक स्ट्राइक प्राइस च्या OI मध्ये सर्वात जास्त बदल झाला आहे ते शोधा।

उदाहरणार्थ, 17200 आणि 17300 ची OI कॉल स्ट्राइक किंमत 1,20,000 आणि 1,50,000  आहे ।

आता अशा स्थितीत तुम्ही म्हणाल की 17300 मध्ये आणखी पोझिशन्स ओपन केल्या गेल्या आहेत पण त्यासोबत यामध्ये किती टक्के बदल झाला हे सुद्धा पाहायचे आहे।  तर आपण आता असे असे गृहीत धरून चालूया कि  17200 मध्ये 25% आणि 17300 मध्ये 10% बदल झाला आहे ।

त्यामुळे येथे 17200  ची डिमांड अधिक असल्याचे स्पष्ट झाले आहे . यासह, आता त्याच्या प्रीमियमकडे सुद्धा  पहा, जर प्रीमियमची  वैल्यू नेगेटिव  होत असेल म्हणजे ते कमी होत असेल तर सेलर आणि जर ते वाढत असेल तर बायर  हा  OI वाढवत आहे।  ज्यामुळे  मार्केट मधील  बेयरिश किंवा  बुलिशच्या सेंटीमेंटबद्दल माहिती मिळत असते ।

त्याचे चांगले विश्लेषण करण्यासाठी, तुम्ही चार्टमध्ये सपोर्ट आणि  रेजिस्टेंस हे देखील वापरू शकता।  

निष्कर्ष

ऑप्शन्स ट्रेडिंग हा सामान्यतः उच्च जोखमीशी संबंधित असतो,  ट्रेडर्स कडे अनेक मूलभूत स्ट्रॅटेजीज असतात ज्यात मर्यादित जोखीम असते. आणि म्हणूनच जोखीम या पासून वाचणारे ट्रेडर्स देखील त्यांचे परतावा वाढविण्यासाठी ऑप्शन चा  वापर करू  शकतात।  

तथापि, कोणत्याही गुंतवणुकीची  नकारात्मक  बाजू समजून घेणे नेहमीच महत्त्वाचे असते।  जेणेकरुन आपण त्यामध्ये काय काय गमावू शकतो आणि संभाव्य नफ्याच्या लायक  आहे की नाही, हे आपल्याला माहित होते।   ऑप्शनमध्ये नफा मिळविण्यासाठी ऑप्शन ट्रेडिंगचे नियम यांचे पालन करा ।

तुम्ही ट्रेडिंगमध्ये कोणतीही स्ट्रॅटेजी वापरता, आणि ती स्ट्रॅटेजी वापरायच्या सर्वप्रथम हे सुनिश्चित करा की तुम्हाला कोणती स्ट्रॅटेजी कधी आणि कोणत्या मार्केट कंडिशनमध्ये वापरायची आहे, हे समजून घेणे फार महत्वाचे आहे ।

आम्ही तुम्हाला  Option Trading Strategies in Marathi  या लेखात,  तुम्हाला सर्वात बेस्ट ऑप्शन ट्रेडिंग स्ट्रॅटेजीची जाणीव करून दिली आहे, ज्या सर्व तुम्ही समजून घेऊन , तुम्ही तुमच्या ट्रेडिंग प्रवासात पुढे जाऊ शकता।

आणि जर तुम्हाला ऑप्शन ट्रेडिंग कसे शिकायचे हे जाणून घ्यायची असेल  व त्या बद्दल संपूर्ण माहिती हवी असेल तर त्यासाठी मध्ये Stock Pathshala द्वारे stock market classes आपले  नावनोंदणी करू शकता